(ABM FN-Dow Jones) De Europese beurzen gaan maandag een lichtrode opening tegemoet. Vandaag belooft een rustige dag te worden, maar later in de week verandert dit met de cijfers van Nvidia en de publicatie van het uitgestelde Amerikaanse banenrapport.
IG voorziet een openingsverlies van 25 punten voor de Duitse DAX en een min van 5 punten voor de Franse CAC 40. De Britse FTSE lijkt 12 punten lager te zullen openen.
De aandelenmarkten in Europa zijn vrijdag al lager geëindigd, maar sloten wel boven het laagste punt van de dag. En op weekbasis wonnen de Europese beurzen alsnog terrein.
“Er is de afgelopen dagen onzekerheid geslopen in een belangrijke steun onder de financiële markten, namelijk het monetaire beleid van de Amerikaanse centrale bank”, aldus investment manager Simon Wiersma van ING. ING denkt dat de kans groot is dat de Fed volgende maand besluit om af te wachten, en dat vergroot de angst voor een correctie.
De kans op een renteverlaging in december was vrijdagavond gedaald tot 46 procent, volgens CME FedWatch.
De huidige, historisch hoge waarderingen van AI- en andere techaandelen kunnen volgens Wiersma alleen worden vastgehouden wanneer de rente daalt en de winstgroeiverwachtingen verder stijgen. “Met dat laatste zit het in de meeste regio’s wel goed, maar een lagere beleidsrente in de VS is ook waar beleggers op rekenden. Nu lijkt dat ineens niet meer zo zeker.”
Uit Europa kwam vrijdag goed nieuws. In het derde kwartaal trok de economische groei aan en in september steeg de export met een stevige 7,7 procent. Ook de import liep met 5,3 procent op.
Beleggingsexpert Frank Vranken van Bank Edmond de Rothschild wees verder op Chinese macrocijfers, waaronder over de detailhandel en industriële productie.
“De groei van de detailhandelsverkopen, met 2,9 procent op jaarbasis, vertraagde voor de vijfde maand op rij. De vraag is nu of dit Beijing zal aanzetten tot nieuwe stimuleringsmaatregelen of niet”, aldus Vranken.
Zwitserland bereikte vrijdag een handelsakkoord met de Verenigde Staten, zo meldde de Zwitserse regering.
“De Amerikaanse tarieven worden verlaagd naar 15 procent”, klonk het vanuit Bern. Sinds begin augustus golden extra heffingen van 39 procent op de import van Zwitserse producten.
Het verlies voor de Zwitserse aandelenmarkt liep terug na de bekendmaking, maar de SMI daalde alsnog met 0,8 procent. Producent van luxegoederen Richemont won bijna 6 procent en was de enige stijger in de index. Swatch verloor 0,8 procent.
Bedrijfsnieuws
Er waren vrijdag in Europa maar weinig winnaars. Twee Duitse aandelen die zich positief in de kijker speelden, waren Allianz en Siemens Energy.
Deze twee bedrijven kwamen donderdagavond met positieve winstwaarschuwingen en dat leverde Allianz een koerswinst op van 1,2 procent en voor Siemens Energy was er zelfs een koersstijging van 9,4 procent.
Techaandelen hadden het lastig, wat goed te zien was in Amsterdam met koersdalingen van 0,6 tot 1,8 procent voor ASMI, ASML en Besi. In Frankfurt sloot Infineon 1,6 procent lager en in Parijs verloor STMicroelectronics 1,4 procent.
Bankaandelen stonden ook onder druk. Deutsche Bank en Commerzbank daalden beide met 3,3 procent. Société Générale verloor 2,0 procent en ING sloot 1,7 procent lager.
Verder verloren auto-aandelen terrein. Renault daalde met 1,6 procent en Stellantis verloor 2,6 procent. Mercedes-Benz leverde 0,4 procent in.
Energie-aandelen als BP en TotalEnergies wisten vrijdag wel in het groen te blijven, zij het nipt. Shell daalde fractioneel.
Novo Nordisk heeft zijn voorzitter en andere bestuursleden vrijdag vervangen met steun van aandeelhouders die tijdens een buitengewone algemene vergadering voor het plan stemden. Lars Rebien Sørensen volgt Helge Lund op als nieuwe bestuursvoorzitter. Het aandeel van de Deense farmareus daalde met 2,4 procent.
Euro STOXX 50 5.693,77 (-0,9%)
STOXX Europe 600 574,81 (-1,0%)
DAX 23.876,55 (-0,7%)
CAC 40 8.170,09 (-0,8%)
FTSE 100 9.698,37 (-1,1%)
SMI 12.634,30 (-0,8%)
AEX 951,92 (-1,0%)
BEL 20 5.034,52 (-0,2%)
FTSE MIB 43.994,69 (-1,7%)
IBEX 35 16.345,90 (-1,4%)
AMERIKAANSE AANDELEN
Wall Street gaat maandag een lichtgroene opening tegemoet, nadat de Amerikaanse beurzen vrijdag dicht bij huis bleven, met herstel voor techaandelen, maar ook groeiende zorgen over het rentebeleid van de Federal Reserve.
Toch zijn de zorgen over de hoge waarderingen van techaandelen niet verdwenen in aanloop naar de resultaten van Nvidia komende woensdag. Afgelopen week verloor de Nasdaq een half procent terrein.
De cijfers van Nvidia kunnen het sentiment maken of juist verder breken, wanneer de chipreus teleurstelt.
Als uitstekende cijfers toch worden afgestraft, kan dat een alarmsignaal zijn voor Big Tech, denkt Bank Edmond de Rothschild. “Dat zou weleens het startschot kunnen zijn voor een echte sectorrotatie.”
Met 2026 in zicht, vragen beleggers zich volgens UBS af of de “sterke combinatie” van AI-innovatie, overheidsuitgaven en een versoepelend monetair beleid de wereldeconomie kunnen helpen om een nieuwe groeicyclus te starten.
Volgens analisten van Sucden Financial zullen verschillende belangrijke publicaties mogelijk nooit worden gepubliceerd vanwege de vertraging die door de shutdown is ontstaan. Amerikaanse statistiekbureaus als BEA en BLS zijn momenteel bezig met een inventaris en komen later met meer informatie en een aangepaste kalender. Vrijdagavond werd bekend dat het Amerikaanse banenrapport voor september komende donderdag verschijnt.
Goud werd vrijdag ruim 2 procent goedkoper, maar de prijs wist op weekbasis meer dan 2 procent te stijgen.
De prijs voor een bitcoin daalde tot 94.000 dollar. Strategy verloor ruim 4 procent.
Olie werd juist ruim 2 procent duurder. De oliemarkten kregen richting het weekend steun na een Oekraïense drone-aanval op een Russische oliehaven aan de Zwarte Zee.
Bedrijfsnieuws
Applied Materials steeg na een kwartaalupdate 1,3 procent.
StubHub leverde 21 procent in na het niet willen afgeven van een nieuwe outlook in navolging van een verlies van meer dan een miljard dollar.
Walmart daalde licht. Hier lijkt het aanstaande vertrek van CEO Doug McMillon de aanleiding. McMillon zal worden opgevolgd door John Furner.
Warner Bros. Discovery won 4,0 procent. Volgens The Wall Street Journal zouden Paramount Skydance, Netflix en Comcast biedingen willen uitbrengen op het mediabedrijf. De eerste biedingsronde sluit op 20 november.
Cidara Therapeutics steeg met liefst 105 procent na een overeenkomst met Merck, dat het biotechbedrijf overneemt voor 9,2 miljard dollar.
S&P 500 index 6.734,11 (-0,05%)
Dow Jones index 47.147,48 (-0,7%)
Nasdaq Composite 22.900,59 (+0,1%)
AZIE
De Aziatische beurzen noteerden maandag verdeeld.
Nikkei 225 50.251 (-0,3%)
Shanghai Composite 3.966 (-0,6%)
Hang Seng 26.294 (-1,1%)
VALUTA
De euro/dollar noteerde vanochtend op 1,1601. Vrijdagavond noteerde het muntpaar op 1,1623.
USD/JPY Yen 154,69
EUR/USD Euro 1,1601
EUR/JPY Yen 179,45
MACRO-AGENDA:
00:50 Economische groei – Derde kwartaal vlpg (Jap)
14:30 Empire State index – November (VS)
BEDRIJFSNIEUWS:
11:00 Xpeng – Cijfers derde kwartaal (VS)