(ABM FN-Dow Jones) De aandelenmarkten in Europa noteerden donderdag verdeeld rond het middaguur, in afwachting van nieuwe impulsen, terwijl het cijferseizoen in de komende dagen van start gaat.
De STOXX Europe 600 index daalde 0,2 procent op 572,47 punten. De Duitse DAX noteerde 0,3 procent hoger op 24.685,49 punten en dat was net onder de recordstand van 24.709 punten eerder op de dag.
De CAC 40 steeg 0,2 procent op 8.074,67 punten en de FTSE 100 daalde met 0,4 procent tot 9.512,52 punten.
Volgens hoofdstrateeg Olle Holmgren van SEB blijft het sentiment evenwel positief, wijzend op de koerswinsten in Europa en de VS op woensdag. De Amerikaanse hoofdgraadmeter S&P 500 wist zelfs op een nieuw record te sluiten, net als de Stoxx Europe 600.
“De shutdown van de Amerikaanse overheid lijkt de risicobereidheid niet aan te tasten en de volatiliteitsindex blijft stabiel op lage niveaus”, aldus Holgren. “Het feit dat er geen nieuwe macro-economische cijfers verschijnen in de VS, heeft de volatiliteit zelfs verder omlaag gebracht, omdat de markten zich daar geen zorgen over kunnen maken.”
Beleggers verwerkten daarnaast het langverwachte vredesplan voor Gaza en hoe dit de geopolitieke risico’s zou kunnen verminderen.
“Het onmiddellijke effect op de oliemarkten zal een lichte daling van de geopolitieke risicopremie zijn, van ongeveer 1 tot 2 procent voor Brent, naarmate de markten de details van het vredesplan doorgronden”, aldus Rystad Energy.
“Op langere termijn, als het plan voor stabiele vrede geloofwaardig blijkt, zou het effect op de prijzen structureler en ingrijpender kunnen zijn”, aldus Rystad.
De olieprijzen daalden rond het middaguur met een half procent.
De gevolgen voor de oliemarkten zouden aanzienlijk kunnen zijn, van minder verstoringen in de Rode Zee tot hernieuwde vooruitzichten op een nucleair akkoord met Iran en mogelijk een stijging van de Iraanse ruwe olie-export, voegden de analisten toe.
Op macro-economisch vlak was er vanochtend aandacht voor de Duitse handelsbalans. De Duitse export is in augustus met 0,5 procent gedaald op maandbasis, terwijl de import met 1,3 procent terugliep.
Duitsland voerde in augustus minder uit naar de EU-landen. Naar buiten de EU werd wel meer geëxporteerd door Duitsland. De meeste export ging nog altijd naar de VS, maar aangepast voor seizoens- en kalendereffecten, daalde de export naar de VS met 2,5 procent op maandbasis. “Dit was de vijfde maand op rij van krimp”, merkte het statistiekbureau op. Op jaarbasis ging het zelfs om een afname van 20,1 procent.
Daarentegen steeg de export naar China met 5,4 procent op maandbasis.
Vanmiddag staan nog de notulen van het laatste rentebesluit van de Europese Centrale Bank op de rol.
“De boodschap zal naar verwachting blijven dat de beleidsrente ‘op een goed niveau’ ligt, maar dat de ECB niet zal aarzelen om in te grijpen als er zich risico’s voordoen. Die risico’s lijken te neigen naar een vertraging van de economische activiteit, een lagere inflatie en een nieuwe renteverlaging, hoewel de marktprijzen voor die uitkomst zeer gematigd blijven”, aldus analist Chris Turner van ING.
De euro noteerde vanochtend licht lager ten opzichte van de dollar, nadat de notulen van het laatste rentebesluit van de Federal Reserve de nodige verdeeldheid toonde over de vraag in hoeverre beleidsmakers de rente nog verder moeten verlagen.
De meeste beleidsmakers vonden het gepast om de rente in de rest van het jaar te verlagen, maar een paar vonden een verlaging niet nodig tijdens de vergadering van vorige maand, merkte Deutsche Bank op.
In Frankrijk zal president Emmanuel Macron vermoedelijk in de komende 48 uur een nieuwe premier aankondigen, na het vertrek van Sebastien Lecornu, en dat zou de euro enige verlichting kunnen bieden, volgens Turner.
De benoeming van een nieuwe premier is verrassend volgens de analist van ING, want er werd eigenlijk al vanuit gegaan dat er vervroegde verkiezingen zouden volgen.
Het nieuws helpt de spread tussen de rendementen op Duitse en Franse staatsobligaties te verkleinen en dat zou de euro kunnen ondersteunen, aldus Turner.
De euro/dollar noteerde rond lunchtijd licht lager op 1,1622.
Bedrijfsnieuws
Ferrari heeft donderdag het plan om over te stappen op elektrische auto’s in de ijskast gezet. Elektrische auto’s zullen in 2030 slechts 20 procent van het sportwagenassortiment uitmaken, zo maakte het bedrijf tijdens een beleggersdag in Maranello bekend. De outlook voor 2025 werd wel verhoogd en Ferrari presenteerde doelen voor 2030, inclusief een dividendverhoging in de komende jaren en een nieuw aandeleninkoopprogramma. Het aandeel daalde evenwel met 11 procent in Milaan. Exor, dat een groot belang in Ferrari heeft, leverde in Amsterdam ruim 8 procent in.
Novo Nordisk neemt Akero Therapeutics over, dat innovatieve behandelingen ontwikkelt voor patiënten met ernstige stofwisselingsziekten waarvoor nog geen adequate medische behandeling bestaat. Novo Nordisk betaalt in totaal 4,7 miljard dollar voor het bedrijf. In Kopenhagen daalde het aandeel Novo Nordisk met ruim twee procent.
In Frankfurt deed Bayer goede zaken, met een plus van 2,4 procent. Verder zaten Duitse autobouwers in de lift, met winsten van 0,9 tot 1,3 procent voor Volkswagen, BMW en Daimler Truck. Zalando leverde 1,8 procent in.
Rheinmetall daalde met 1,0 procent en ook elders stonden defensie-aandelen onder druk. Thales daalde met 0,9 procent en BAE Systems 1,0 procent.
Franse banken veerden op in Parijs en ook hier zaten de autobouwers in de lift. Danone ging aan kop met een plus van 4,8 procent.
Michelin leverde ruim 4 procent in en ook de aandelen van luxemerken, LVMH en Hermes, stonden onder druk en verloren meer dan een procent. Deutsche Bank zette LVMH donderdag wel op de kooplijst.
“Het beleggerssentiment voor luxeartikelen is snel veranderd in het derde kwartaal”, merkte analist Adam Cochrane op. “We bevinden ons naar onze mening nog in de beginfase van het herstel van de sector en elk teken van verbetering in China zal een verdere opleving tot gevolg hebben.”
Cochrane gaf donderdag ook een koopadvies voor Burberry en verhoogde de koersdoelen voor Kering en Richemont. Kering won licht terrein, maar Burberry en Richemont leverden meer dan een procent in.
HSBC heeft een overnamebod uitgebracht op dochteronderneming Hang Seng Bank uit Hongkong. HSBC biedt 155 Hongkong dollar per aandeel. Het aandeel sloot voorafgaand aan het bod op 116,5 dollar. Het aandeel verloor ruim 6 procent in Londen.
Ørsted steeg met 0,8 procent. Het Deense energieconcern gaat zijn personeelsbestand in de komende jaren met 25 procent verkleinen. Tegen 2027 zijn er daardoor 2.000 banen verdwenen.
Futures Wall Street
De Amerikaanse beurzen gaan donderdag een vlakke opening tegemoet. Futures op de S&P 500 noteerden rond lunchtijd fractioneel hoger ten opzichte van de slotstand woensdag.
De S&P 500 sloot woensdag 0,6 procent in het groen op 6.753,72 punten, de Nasdaq won 1,1 procent op 23.043,38 punten en de Dow Jones index sloot nagenoeg vlak op 46.601,78 punten.